Mengenal Churning, Pooling, dan Twisting dalam Asuransi

Apakah Anda pernah mendengar istilah Churning, Pooling, dan Twisting? Ketiga istilah itu muncul dalam SE OJK Nomor 19/SEOJK.05/2020 tentang Saluran Pemasaran Produk Asuransi. 

Churning adalah tindakan pihak yang memasarkan Produk Asuransi yang membujuk dan/atau memengaruhi pemegang polis untuk mengubah atau mengganti Polis Asuransi yang ada dengan Polis Asuransi yang baru pada Perusahaan yang sama, dan/atau membeli Polis Asuransi baru dengan menggunakan dana yang berasal  dari Polis Asuransi yang masih aktif dari Perusahaan yang sama tanpa penjelasan terlebih dahulu kepada pemegang polis mengenai kerugian yang dapat diderita oleh pemegang polis akibat perubahan/penggantian tersebut. 

Contohnya: Seorang Agen A dari Perusahaan ABC membujuk klien X untuk membatalkan polis asuransi X dengan iming-iming tertentu dan menerbitkannya kembali di perusahaan ABC namun dengan menggunakan keagenan A. 

Pooling adalah tindakan mengalihkan penjualan Produk  Asuransi yang telah dilakukan oleh Agen Asuransi, atau pihak yang memasarkan Produk Asuransi kepada pihak lainnya.

Contohnya, perusahaan asuransi ABC membukukan binsis dari Agen A sebagai produksi dari agen B dengan alasan agen B adalah leader dari agen A.

Twisting adalah tindakan pihak yang memasarkan Produk Asuransi yang membujuk dan/atau memengaruhi pemegang polis untuk mengubah spesifikasi Polis Asuransi yang ada atau mengganti Polis Asuransi yang ada dengan Polis Asuransi yang baru pada Perusahaan lainnya, dan/atau membeli Polis Asuransi baru dengan menggunakan dana yang berasal dari Polis Asuransi yang masih aktif pada suatu Perusahaan lainnya dalam jangka waktu 6 (enam) bulan sebelum atau sesudah tanggal Polis  Asuransi  baru  di  Perusahaan lain diterbitkan.

Contoh: Broker A meminta tertanggung X untuk membatalkan polis secara prorata di Asuransi ABC, dan premi prorata tersebut digunakan untuk membeli polis di asuransi DEF melalui broker A tersebut. (ABP)

Sumber Istilah: SE OJK Nomor 19/SEOJK.05/2020

Sumber Gambar: CheepInsurance.ca

Read More

Guy Carpenter: Sektor (Re)asuransi Tetap Tangguh Melalui Pasar yang Menantang

 

(Re)asuransi terus menunjukkan kemampuan mereka untuk beradaptasi dan menanggapi pasar yang menantang yang disebabkan oleh COVID-19 dan faktor lainnya, menurut briefing media virtual baru-baru ini yang diselenggarakan oleh Guy Carpenter & Company, LLC (Guy Carpenter), risiko global dan spesialis reasuransi dan bisnis Marsh McLennan.

Pengarahan, yang disebut “Moving Forward,” mengeksplorasi kondisi pasar yang berkembang, perkembangan modal, pertumbuhan sekuritas terkait asuransi, dan pendorong perubahan – termasuk teknologi; strategi lingkungan, sosial, dan tata kelola (ESG); dan ancaman dunia maya yang semakin meluas.

Lara Mowery, kepala distribusi global di Guy Carpenter, memimpin panel. Dia bergabung dengan Sebastian Cook, direktur pelaksana dan kepala London Eropa; Christopher Ross, direktur pelaksana pialang perjanjian; Shiv Kumar, presiden sekuritas GC; Dr Jessica Turner, direktur pelaksana untuk penasehat bencana; dan Erica Davis, direktur pelaksana dan co-head cyber global.

Dalam briefing, Mowery mengklaim bahwa selera risiko dan penawaran produk reasuradur terus berkembang dalam menanggapi realitas pasar berkembang. Sementara itu, diferensiasi tetap berharga.

 “Beberapa pendorong ketidakpastian menghilang. Tingkat primer stabil, dan banyak modal tradisional, serta alternatif, mendukung sektor ini, ”lanjutnya. “Pasar akan terus memantau bagaimana klaim COVID-19 diselesaikan dan bagaimana kerugian pada tahun 2021 berkembang sambil juga memperhatikan risiko yang berkembang termasuk dunia maya dan perubahan iklim.”

Cook menyatakan bahwa Indeks Property Catastrophe Rate-on-Line (ROL) AS meningkat sebesar 6% untuk perpanjangan dari Januari hingga Juli, sekitar setengah dari peningkatan yang dialami selama periode yang sama tahun 2020. Sementara itu, di Asia, peningkatannya sekitar 5%.

Secara keseluruhan, tingkat ROL dipengaruhi oleh beberapa faktor, termasuk beberapa peningkatan retensi, terutama pada program yang berdampak kerugian, batas tambahan yang dibeli di bagian atas program, dan peningkatan harga.

Ross menjelaskan bahwa beberapa faktor penyeimbang memengaruhi pasar, dengan pengurangan kapasitas, peningkatan retensi, pembatasan cakupan, dan fokus pada strategi manajemen risiko klien yang memengaruhi tingkat kenaikan tarif.

“Keterlibatan antara semua pihak sangat luar biasa selama periode yang belum pernah terjadi sebelumnya ini. Menuju pembaruan akhir tahun, kami berharap momentum positif ini berlanjut dan mengarah pada periode pembaruan yang teratur dengan kapasitas yang cukup untuk mendukung strategi reasuransi cedents,” kata Ross.

Sementara itu, Kumar menyoroti ketahanan pasar modal yang sedang berlangsung dan pertumbuhan obligasi bencana selama 12 bulan terakhir.

Selain faktor-faktor yang disebutkan di atas, 2021 menjadi “tahun ESG” karena perubahan iklim dan risiko lingkungan lainnya tetap menjadi perhatian utama para CEO di seluruh dunia terkait kemungkinan dan dampaknya, menurut Dr Turner. Akibatnya, Guy Carpenter dan Marsh McLennan bekerja dengan klien untuk membantu mereka mengatasi berbagai tantangan LST yang mereka hadapi.

“Kami dapat memberikan saran tentang harapan investor, lembaga pemeringkat, dan regulator terkait ESG, mengidentifikasi seperti apa tampangnya dan membantu perusahaan mengembangkan strategi untuk mengelola transisi menuju target nol bersih mereka sendiri,” kata Dr Turner.

Sementara itu, Davis menunjuk pada dampak risiko siber yang tumbuh dan berkembang sebagai pendorong lebih lanjut untuk perubahan di sektor (re)asuransi.

“Di seluruh industri, asumsi pengembangan kerugian untuk risiko dunia maya kembali ditinjau kembali pada tahun 2021 untuk mencerminkan efek dari aktivitas klaim saat ini,” katanya.

“Untuk dampak gesekan, kecenderungan insiden siber yang lebih tinggi, terutama serangan ransomware, kemungkinan akan menghambat pembalikan tren biaya klaim dalam waktu dekat. Menanggapi peningkatan terus-menerus dalam frekuensi dan tingkat keparahan, ini adalah tahun bagi penjamin emisi siber untuk mengambil tindakan.”

 

Diterjemahkan dari: https://www.insurancebusinessmag.com/uk/news/breaking-news/guy-carpenter-reinsurance-sector-stays-resilient-through-challenging-market-309722.aspx

Ditulis Oleh: Roxanne Libatique

Read More

Risiko Cyber Meningkat Selama Pandemi Covid-19

Semua orang yang bekerja pada cyber insurance tahu bahwa industri ini tidak pernah statis. Risiko bisnis selalu berubah sepanjang waktu.

Justin Herring, wakil pengawas eksekutif di Departemen Layanan Keuangan Negara Bagian New York (DFS) mengatakan bahwa pengubah permainan dari cyber insurance adalah ransomware. Serangan Ransomware menyumbang hampir seperempat dari semua insiden dunia maya secara global tahun lalu, menurut perusahaan perangkat lunak Bitdefender.

Pada tahun 2017 AS diserang ransomware yang berdampak pada 966 lembaga pemerintah, pendiidkan, dan penyedia layanan kesehatan dengan potensi kerugian leboh dari USD 7,5 milyar. 

Seiring dengan saling ketergantungannya dengan 

Beberapa kasus buruk pencurian data yang dialami oleh Tokopedia pada Maret 2020, Komisi Pemilihan Umum pada Mei 2020, Lazada dan Cermati pada akhir 2020, BPJS Kesehatan pada Mei 2021, dan BRI life pada Juni/Juli 2021 merupakan sederet kasus menyedihkan yang terkait dengan cyber insurance.

teknologi, terutama selama pandemi COVID-19 berlangsung, membuat perusahaan dan organisasi lebih rentan terhadap segala jenis serangan cyber yang dapat memiliki efek sistematik.

Semua ini telah menghasilkan kesadaran publik yang lebih besar tentang insiden siber, dengan lebih banyak perusahaan berusaha untuk memperkuat postur keamanan siber mereka. Organisasi harus memeriksa dengan cermat eksposur risiko cyber yang mereka hadapi. 

Serangan cyber bukanlah risiko yang tidak dapat ditanggulangi. Menggunakan password yang rumit, membatasi akses karyawan pada data perusahaan, melakukan pengecekan berkala terhadap sistem keamanan cyber, dan seterusnya dapat selalu dilakukan oleh organisasi untuk mengamankan data.

Meski demikian, cyber insurance merupakan sesuatu yang wajib Anda beli. Cyber insurance memberikan Anda kepastian bahwa sekalipun akhirnya serangan cyber terjadi, Anda tidak mengalami kerugian lebih dari yang akan terjadi jika Anda tidak memiliki asuransi. Anda dapat membaca mengenai cyber insurance secara lebih lengkap di sini. (ABP)

Read More